1,3-부타디엔

Butadiene 시장 역학 보고서 – 최근 상품 시장 정보

I. 가격 동향
- 국내 현물 가격: 2026년 3월 23일, 중국 동부 지역의 부타디엔 현물 가격은 톤당 16,433.33 위안(RMB)을 기록하였으며, 이는 3년 만에 최고치로 하루 만에 8.11% 상승한 수치이다. 최근 3개월 평균 가격은 톤당 10,728.21 위안(RMB)이었다. 3월 24일 기준 벤치마크 가격은 전일 대비 7.51% 상승한 톤당 17,666.67 위안(RMB)으로 조정되었으며, 당일 개장가는 톤당 16,433.33 위안(RMB)이었다. 최근 3개월 고가(ton)는 톤당 17,666.67 위안(RMB), 저가는 톤당 7,600 위안(RMB)이었다.
- 기업 견적가: 동밍 석유화학(Dongming Petrochemical)은 3월 24일 경매 최저 입찰가를 톤당 18,000 위안(RMB)으로 설정하였고, 옌타이 완화(Yantai Wanhua)는 게시된 가격을 톤당 17,000 위안(RMB)으로 고시하였다. 새틀라이트 케미컬(Satellite Chemical)은 단일 조정으로 가격을 톤당 1,000 위안(RMB) 인상하여 톤당 18,000 위안(RMB)으로 상향 조정하였다. 중국석유화학(Sinopec)의 지역 판매회사는 3월 24일 부타디엔 실행 가격을 전 거래일 대비 톤당 2,000 위안(RMB) 인상된 톤당 18,000 위안(RMB)으로 조정하였다.
- 선물 시장 동향: 상하이선물거래소(Shanghai Futures Exchange)에서 거래되는 부타디엔 고무(BR) 주요 계약이 장중 9.68% 급등하며 일일 상한가(제한 상승)인 톤당 17,470 위안(RMB)으로 마감하였다.
- 국제 가격: 한국 FOB 가격은 톤당 2,145–2,153 달러(USD) 구간, 유럽 로테르담 FOB 가격은 톤당 1,390–1,398 달러(USD) 구간이었다. 아시아 가격은 여전히 글로벌 시장을 주도하고 있다.

II. 공급-수요 균형
- 공급 측면:
- 국내 스팀 크래커(steam cracker) 설비 가동률 감소로 인해 생산량이 제한되고 있다. 2024년 전국 총 설비 능력은 761만 6,000톤이었으나, 평균 가동률은 67.8%에 불과하였다.
- 중동 지역의 지정학적 긴장으로 원유 수송이 차질을 빚으면서 아시아 여러 크래커 업체가 불가항력(force majeure)을 선언하였다. 강력한 수출 수요가 공급 부족을 더욱 심화시키고 있으며, 3월 중국 FOB 협상 가격은 톤당 2,100 달러(USD)에 도달하였다.
- 롯데 인도네시아(Lotte Indonesia)의 신규 14만 톤/년 부타디엔 생산설비가 시장에 진입하였으나, 당분간 공급 제약은 해소되지 않고 있다.
- 수요 측면:
- ABS 수지 소비는 부타디엔 전체 수요의 18%를 차지하며, 두 번째로 큰 응용 분야가 되었다.
- 유럽연합(EU)의 반덤핑 조사로 타이어 산업 수요가 약세를 보이고 있어 SBS 생산시설의 가동률이 하락하고 정기 정비 정비가 진행 중이다.
- 신에너지 자동차(신에너지 차량)의 급속한 성장으로 고급 합성 고무에 대한 수요가 증가하고 있으며, 중국의 명목 소비량은 2025년에 563만 8,000톤에 이를 것으로 전망된다.

III. 무역 흐름
- 중국의 부타디엔 수입 의존도는 2024년에 6.2%로 하락하였으며, 주요 수입 국가는 한국(41.8%)과 이란(12.1%)이었다. 수출 물량은 전년 동기 대비 126.7% 급증하여 오랜 기간 지속된 순수입 구조가 종료되었다.
- 2026년 2월 중국의 부타디엔 수입량은 3만 100톤으로 전월 대비 19.4%, 전년 동기 대비 50.6% 감소하였다. 수출량은 1,960톤으로 전월 대비 75%, 전년 동기 대비 0.9% 감소하였다.

IV. 시장 최신 동향
- 3월 24일, 중국석유화학(Sinopec) 동부 중국 판매회사는 상하이 석유화학, 쟨하이 정제·화학(정화이 정련·화학), 양쯔 석유화학 등에서 공급하는 부타디엔에 대해 실행 가격을 전 거래일 대비 톤당 2,000 위안(RMB) 인상된 톤당 18,000 위안(RMB)으로 시행하였다.
- 3월 23일, 아시아 전역 부타디엔 시장은 한국 FOB 가격이 톤당 2,245–2,253 달러(USD), CFR 중국 가격이 톤당 2,295–2,303 달러(USD)로 마감하였다.
- 3월 23일, 국제 부타디엔 시장은 유럽 로테르담 FOB 가격이 톤당 1,390–1,398 달러(USD), 북서부 유럽 FD 가격이 톤당 1,030–1,038 유로(EUR)로 보합세로 마감하였다.

V. 분석 및 전망
- 단기 전망: 지정학적 리스크와 크래커 정비 정지로 인해 가격은 지지받고 있으나, 하류 산업의 이익 압박으로 추가 상승폭은 제한될 가능성이 있다. 수출 차익 마진은 축소되고 있으며, 롯데 인도네시아의 신규 설비가 점진적으로 공급 압력을 가중시키고 있다.
- 중기 전망: 글로벌 부타디엔 설비 능력은 2022년부터 2026년까지 연평균 3.5% 성장할 전망이다. 율롱 석유화학(Yulong Petrochemical) 등 중국 내 신규 프로젝트가 본격 가동됨에 따라, 가격은 단계적으로 하락할 것으로 예상된다. 플랫츠(Platts)는 부타디엔-나프타 가격 스프레드가 달러 기준 톤당 400달러로 축소될 것이라고 전망하였다.
- 장기 전망: 에탄 등 경질 에틸렌 원료 사용 확대로 인해 공동 생산되는 부타디엔 비중이 감소할 전망이다. ABS 수지 및 신에너지 자동차용 타이어가 주요 수요 성장 동력이 될 것이다. 바이오 기반 부타디엔 기술의 돌파구는 산업 전반의 구조를 근본적으로 재편할 수 있는 잠재력을 지닌다.

VI. 가격 전망
- 단기 가격 전망: 공급 부족과 원가 상승 압력으로 가격은 여전히 높은 수준을 유지할 것으로 보이나, 변동성은 제한된 범위 내에서 등락할 것으로 전망되며, 추가 상승 가능성은 제한적이다.
- 중기 추세 전망: 신규 설비 가동과 공급-수요 구조의 재조정에 따라 가격은 점진적으로 하락할 전망이다. 다만, 지정학적 사안이나 계획 외 설비 정지 등 예기치 않은 사건은 지속적인 모니터링이 필요하다.
- 장기 발전 전망: 부타디엔 시장은 다변화 방향으로 진화할 것이며, 고품질 제품에 대한 수요 증가와 바이오 기반 부타디엔 기술의 진전이 새로운 성장 동력으로 부상할 것이다.